EconcoverageНовая экономика

Относительные показатели анализа платежеспособности и финансовой устойчивости организации

Метод, основанный на анализе относительных показателей, дополняет абсолютные расчёты и выражает соотношение между количественными характеристиками процессов и явлений. Данный метод используется:

• для сравнения финансовых показателей организации за различные сопоставимые периоды деятельности, а также с аналогичными показателями других организаций, со средними показателями по отрасли и народному хозяйству в целом,

• в качестве нормативов (критериев), определяющих нормальное финансовое состояние организации. Отдельные нормативы и их значения складываются сами, исходя из практики деятельности организаций, другие утверждаются ведомствами, а ряд показателей - Правительством РФ, в частности, в целях регламентации процесса банкротства организаций.

Финансовые коэффициенты представляют собой относительные показатели финансового состояния организации и рассчитываются в виде отношений абсолютных финансовых показателей друг к другу.

Финансовых коэффициентов насчитывается множество, однако в практической деятельности используется около 30. Методики расчёта коэффициентов сходны у большинства экономистов. Основными коэффициентами являются следующие:

1. Коэффициент автономии (Ка) показывает долю собственных источников в общем объеме источников финансирования организации. Рассчитывается по формуле:

Ка =К / Б

где Б - валюта баланса организации (стр. 300 бухгалтерского баланса).

2. Коэффициент маневренности (Км) показывает, какая часть собственных источников финансирования вложена в наиболее мобильные активы. Поэтому чем больше данный коэффициент, тем больше условий для маневра в финансовой деятельности. Данный коэффициент рассчитывается по формуле:

Км = Ес / К

3. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (Кзс) показывает, какая часть деятельности организации финансируется за счет заемных средств. Рассчитывается по формуле:

Кзс = (Рд + М) / К

4. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами (Ко) показывает наличие собственных оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости организации. Рассчитывается по формуле:

Ко = Ес / З

5. Коэффициент финансирования (Кф) показывает, какая часть деятельности организации финансируется за счет собственных средств. Рассчитывается по формуле:

Кф = К / (Рд + М)

Для комплексной оценки ликвидности баланса в целом (λ) следует использовать общий показатель ликвидности, вычисляемый по формуле:

α1A1+ α2А2+ α3А3

λ= α1П1+ α2П2+ α3П3

где А1 П1 - итоги соответствующих групп по активу и пассиву

α - весовые коэффициенты, назначаемые экспертом.

Общий показатель ликвидности баланса показывает отношение суммы всех ликвидных средств организации к сумме всех платёжных обязательств (краткосрочных, долгосрочных и среднесрочных) при условии, что различные группы ликвидных средств и платёжных обязательств входят в указанные суммы с весовыми коэффициентами, учитывающими их значимость с точки зрения сроков поступления средств и погашения обязательств. Данный показатель позволяет сравнивать балансы организации, относящиеся к разным отчётным периодам, а также балансы различных предприятий и выяснять, какой баланс более ликвиден.

Рассмотренный выше общий показатель ликвидности баланса выражает способность организации осуществлять расчёты по всем видам обязательств - как по ближайшим, так и по отдалённым. Однако этот показатель не даёт представления о возможностях организации в плане погашения именно краткосрочных обязательств. Поэтому для оценки платежеспособности организации используются три относительных показателя ликвидности, различающиеся набором ликвидных средств, рассматриваемых в качестве покрытия краткосрочных обязательств.

Полезно знать >>>

Определение себестоимости механообработки детали
Себестоимость продукции является комплексным показателем, на основании которого можно судить об эффективности использования предприятием различных видов ресурсов, а также об уровне организации труда на предприятии. Таким образом, нужно выявлять пути снижения себестоимости продукции. Решающим условием снижения себестоимости служит непрерывный технический прогресс. Вне ...